Báo cáo Tồn kho Khí tự nhiên (EIA)

Kiểm tra các trang tin tài chính như Investing.com (Lịch Kinh tế), Bloomberg, Reuters, hoặc Trading Economics. Ước tính consensus thường được công bố vào Thứ Tư. Một số thành viên kinh doanh của MXV và ứng dụng giao dịch (như AnfinX) cũng cung cấp dữ liệu này trong mục nghiên cứu/lịch sự kiện.

Không. Chỉ giao dịch khi có bất ngờ đáng kể (thường >5-8 Bcf). Báo cáo đúng kỳ vọng thì lình xình và khó đoán. Chất lượng hơn số lượng - giao dịch 2-3 bất ngờ tốt mỗi tháng tốt hơn ép giao dịch mỗi tuần.

Với hợp đồng Khí tự nhiên mini (E-NG) và rủi ro 1,5% mỗi lệnh, nên có tối thiểu khoảng 30-50 triệu VND. Với hợp đồng tiêu chuẩn, cần tối thiểu khoảng 100-200 triệu VND. Lưu ý ký quỹ do MXV/thành viên kinh doanh quy định, biến động theo thị trường và tỷ giá USD/VND. Vốn nhiều hơn cho linh hoạt quản lý rủi ro tốt hơn.

Phần lớn hành động xảy ra trong 30-60 phút đầu. Lệnh scalp thoát trong 5-15 phút (0,030-0,050 USD/MMBtu). Lệnh swing giữ 1-3 giờ cho chuyển động kéo dài (0,080-0,150 USD/MMBtu). Đóng lệnh trong ngày (khoảng 11:30 tối giờ Việt Nam mùa hè) để tránh rủi ro gap qua đêm, vì khí tự nhiên giao dịch xuyên đêm theo NYMEX.

Đừng đuổi theo! Nếu bạn lỡ 2-3 phút đầu, chờ giá hồi lần đầu theo hướng bất ngờ. Điều này thường xảy ra 5-10 phút sau báo cáo. Điểm vào khi hồi có tỷ lệ rủi ro-lợi nhuận tốt hơn so với đuổi theo cú nhảy.

Kiểm tra HDD (mùa đông) hoặc CDD (mùa hè) cho tuần báo cáo. Nếu thời tiết cực đoan, nhà phân tích sẽ đã điều chỉnh kỳ vọng. Một lượng rút 'nhỏ hơn dự kiến' trong đợt lạnh cực đoan thực ra là giảm giá (nhu cầu còn thấp hơn cả mức thời tiết gợi ý). Luôn diễn giải bất ngờ tương đối so với bối cảnh thời tiết.

Đi theo cú nhảy khi: Bất ngờ lớn (>10 Bcf), bối cảnh hỗ trợ hướng, breakout sạch với khối lượng. Fade cú nhảy khi: Bất ngờ nhỏ (<5 Bcf), cú nhảy kéo xa khỏi VWAP, bối cảnh mâu thuẫn với bất ngờ, xuất hiện nến kiệt sức.

Mùa bơm khí (Tháng 4-Tháng 10): Báo cáo cho số dương (injection). Bơm vào ít hơn = tăng giá. Mùa rút khí (Tháng 11-Tháng 3): Báo cáo cho số âm (withdrawal). Rút ra nhiều hơn = tăng giá. Độ nhạy cao hơn vào mùa đông do tính cấp bách của nhu cầu sưởi ấm.

Futures: Thực thi nhanh hơn, thanh khoản tốt hơn, không hao mòn phí quyền. Tốt nhất cho lệnh theo hướng đã xác nhận. Quyền chọn: Rủi ro xác định, tốt cho hướng không chắc chắn (straddle) hoặc khi muốn đòn bẩy với lỗ giới hạn. Cân nhắc quyền chọn khi muốn tham gia nhưng giới hạn rủi ro. Lưu ý quan trọng cho Việt Nam: thanh khoản quyền chọn khí tự nhiên trên MXV mỏng hơn nhiều so với futures - với phần lớn nhà giao dịch, futures vẫn là lựa chọn chính; xác nhận khả năng giao dịch quyền chọn với thành viên kinh doanh.

Trước báo cáo: Xác định hỗ trợ/kháng cự quan trọng. Điểm vào lý tưởng: Hướng bất ngờ khớp với setup kỹ thuật (ví dụ bất ngờ tăng + giá tại hỗ trợ = long mạnh). Dùng các vùng kỹ thuật để đặt stop và mục tiêu. Tôn trọng các vùng kỹ thuật lớn ngay cả khi có bất ngờ mạnh.

Dùng HDD/CDD làm động lực chính. Ước tính đóng góp HDD vào nhu cầu. Cộng giả định nhu cầu nền. Điều chỉnh cho các yếu tố nguồn cung đã biết. So sánh dự báo của bạn với consensus - phân kỳ chính là lợi thế của bạn. Theo dõi độ chính xác theo thời gian và tinh chỉnh mô hình.

Dữ liệu nhanh (tốt nhất là trực tiếp hoặc dịch vụ tin tức cao cấp). Lệnh cấu hình trước với ngưỡng chính xác. Nền tảng giao dịch độ trễ thấp. Khung quyết định nhanh (biết chính xác con số nào kích hoạt hành động nào). Luyện tập tốc độ thực thi thường xuyên.

Xây dựng cơ sở dữ liệu báo cáo quá khứ (bất ngờ, bối cảnh, chuyển động giá). Chạy hồi quy để tìm các độ nhạy (chuyển động giá mỗi Bcf bất ngờ, hệ số bối cảnh). Xác định ngưỡng bất ngờ tối ưu cho lợi nhuận. Dùng mô hình để định khối lượng và đặt mục tiêu. Liên tục cập nhật bằng dữ liệu mới.

Spread lịch (tháng gần nhạy hơn tháng xa). Hàng hóa liên quan (dầu sưởi/dầu ít lưu huỳnh di chuyển theo). Lưu ý: trên MXV, hợp đồng khí tự nhiên CHÍNH LÀ giá NYMEX (liên thông trực tiếp), nên KHÔNG có cửa sổ chênh lệch 'MXV vs NYMEX' như kiểu MCX-NYMEX của Ấn Độ. Spread vùng và lớp phủ tỷ giá USD/VND cho vị thế nhiều ngày. Định khối lượng nhỏ hơn trong lệnh liên thị trường và quản lý rủi ro tương quan.

Xác định quy tắc vào lệnh (ngưỡng bất ngờ, xác nhận breakout). Xác định định khối lượng (dựa trên độ lớn bất ngờ). Xác định quy tắc stop và mục tiêu. Xác định time stop và giới hạn phiên. Theo dõi mọi giao dịch với tham số. Rà soát hàng tháng và tinh chỉnh hàng quý. Hệ thống loại bỏ cảm xúc và đảm bảo nhất quán.